2021个股期权从业人员考试（三级）真题模拟05-10

1、其它因素不变的情况下，波动率增大引起期权价格的变化是（）。（单选题）

A. 认购期权上涨、认沽期权上涨

B. 认购期权上涨、认沽期权下跌

C. 认购期权下跌、认沽期权上涨

D. 认购期权下跌、认沽期权下跌

试题答案：A

2、以下关于跨式策略和勒式策略的说法哪个是正确的？（）（单选题）

A. 跨式策略成本较高，勒式策略成本较低

B. 跨式策略是由两个行权不同的认沽和认购期权构成的

C. 勒式策略是由两个行权相同的认沽和认购期权构成的

D. 跨式策略使用于股价大涨大跌的行情，勒式策略适用于股价波动较小的行情

试题答案：A

3、以下何种期权组合可以构造合成股票策略（）。（单选题）

A. 卖出一份平值认购期权，买入一份具有相同到期日的平值认沽期权

B. 卖出一份平值认沽期权，买入一份具有相同到期日的平值认购期权

C. 卖出一份平值认沽期权，买入一份具有相同到期日的平值认沽期权

D. 卖出一份平值认购期权，买入一份具有相同到期日的平值认购期权

试题答案：B

4、行权价为50元的认购期权，权利金为3元，到期时标的证券价格为52元，请计算卖出该期权的到期收益以及盈亏平衡点（）。（单选题）

A. 2元，50元

B. 1元，53元

C. 5元，54元

D. 3元，50元

试题答案：B

5、已知甲股票价格29.5元，则其行权价为30元一个周后到期的认购期权价格为1.2元，则在不存在套利机会的前提下，期行权价为30元一个周期后到期的认沽期权价值应改为（假如r=0）（）。（单选题）

A. 0.7

B. 1.2

C. 1.7

D. 以上均不正确

试题答案：C